Suchergebnisse

Начало современной теории портфеля связано со статьей Гарри Марковица «Выбор портфеля», изданной в 1952г. В нашей работе показано, как проблема выбора оптимального портфеля может быть сведена к задаче выпуклого квадратичного программирования. В данной статье на основе модели Марковица разработана модель оптимального инвестиционного портфеля с двусторонними ограничениями на переменные, связанными с требованиями законодательства. Написана программа, которая из 10-15 видов акций и облигаций крупных российских компаний формирует оптимальный набор активов и вычисляет риск оптимального портфеля для заданного уровня ожидаемой доходности. ; Modern portfolio theory begins with the article "Portfolio Selection", written by Harry Markowitz in 1952. In this work we have shown how the portfolio selection problem can be formulated as a convex quadratic programming problem. In the paper the optimal portfolio selection model based on Markowitz's model with bilateral restrictions set by legislative limits has been developed. Our program generates the optimal mix of securities along with the variance of the optimal portfolio for the given level of expected return with 10-15 large industrial stocks and bonds.